Las monedas de privacidad vuelven a ser relevantes porque la acción del precio así lo indica. Los datos de Artemis muestran que el sector de la privacidad subió aproximadamente un 120.2% en 2025, superando a Bitcoin con aproximadamente un 28.5% y superando a Ethereum, los tokens de intercambio y los activos de “reserva de valor” en el mismo período. El repunte de Zcash a finales de 2025, con más del 57% en la semana y el 382% en el mes, hasta aproximadamente $233.05, volvió a poner el foco en los activos diseñados para ser privados.
La tensión es familiar: el análisis de blockchain mejora cada año, las reglas se endurecen y los exchanges eliminan listados, pero los traders aún desean confidencialidad en la cadena para casos de uso que van desde las finanzas personales hasta los pagos empresariales. La volatilidad y el riesgo de titulares siguen siendo elevados.
Monedas de privacidad por capitalización de mercado | Fuente: BingX
¿Qué son las Monedas de Privacidad y qué hace que una sea "Privada"?
Las monedas de privacidad son criptomonedas diseñadas para ocultar partes de una transacción (remitente, receptor y cantidad) utilizando criptografía, en lugar de depender de la “seguridad por oscuridad” o trucos de interfaz. Algunos proyectos son privados por defecto (por ejemplo, Monero), mientras que otros ofrecen privacidad opcional (por ejemplo, el "shielded pool" de Zcash). Ese alcance importa: hay una diferencia entre la privacidad de la identidad y la privacidad de la transacción.
En términos de mercado, la privacidad también se cruza con la fungibilidad. Las monedas que ocultan la procedencia buscan evitar el “contagio”, asegurando que cada unidad sea intercambiable y no se le aplique un descuento reflexivo por la actividad pasada asociada a una dirección, lo cual es una de las razones por las que muchos traders prefieren sistemas diseñados para ser privados.
Aquí hay una forma más sencilla de decirlo: las monedas de privacidad incorporan la privacidad en el propio protocolo, mientras que las herramientas de privacidad se sitúan sobre cadenas transparentes, como los mezcladores. Las monedas integran la criptografía en el consenso y el formato de transacción. Las herramientas solo difuminan el rastro y pueden encontrar límites de rendimiento o coordinación, y a menudo atraen más atención regulatoria. Piense en Tornado Cash, que fue sancionado en agosto de 2021.
¿Cuáles son los Casos de Uso Clave de las Monedas de Privacidad?
Estos son algunos de los casos de uso más populares para las monedas de privacidad:
1. Finanzas personales y seguridad
Si su salario, saldos o donaciones en la cadena son visibles, se convierte en un objetivo para la elaboración de perfiles o el phishing. Las monedas de privacidad protegen las cantidades y las contrapartes, y algunos sistemas permiten la divulgación selectiva (por ejemplo, claves de visualización) para auditorías o impuestos.
2. Flujos empresariales e institucionales
Las empresas que realizan transacciones en la cadena pueden no querer que los competidores vean los tamaños de las nóminas, las listas de proveedores o los movimientos de tesorería. Los diseños privados por defecto pueden reducir las filtraciones mientras mantienen la verificabilidad criptográfica.
3. Resistencia a la censura y contextos humanitarios
La tecnología de privacidad contrarresta la vigilancia, particularmente donde la represión financiera es una preocupación; esto se cita con frecuencia en las justificaciones de proyectos y análisis legales que debaten si las monedas de privacidad tienen inherentemente un mayor riesgo de Anti-Lavado de Dinero (AML) que otros activos. Dicho esto, la presión de la aplicación de la ley es real y afecta la disponibilidad.
4. Ángulo de cartera
El repunte de 2025 demuestra que las monedas de privacidad pueden usarse tácticamente para desvincularse de las narrativas principales, pero también experimentan eliminaciones de listados y choques de sentimiento que se mueven más rápidamente que los que afectan a las principales de gran capitalización.
¿Cuáles son las 6 Principales Monedas de Privacidad a Observar en 2025?
Aquí están algunos de los tokens de privacidad más populares en el mercado de criptomonedas para observar esta temporada de altcoins:
1. Monero (XMR)
Monero hace que la privacidad sea obligatoria. Cada transacción utiliza firmas de anillo, direcciones sigilosas y RingCT, que oculta las cantidades, por defecto. No se puede enviar accidentalmente una transacción pública. Lanzado en 2014, Monero ha procesado aproximadamente 32 millones de transacciones desde su inicio, con un pico cercano a los 8.8 millones en 2021. En 2025, la capitalización de mercado de XMR ronda los $6.2 mil millones y ganó aproximadamente un 26% en los últimos 30 días. Observe la UX de la billetera, clientes ligeros, soporte de hardware, dinámica de emisión y acceso a exchanges regionales.
2. Zcash (ZEC)
Zcash utiliza zk-SNARKs para habilitar transacciones completamente protegidas, al mismo tiempo que permite transacciones transparentes, lo que ayuda con la usabilidad y el cumplimiento, pero puede dividir la liquidez. ZEC fue lanzado en 2016 y acaparó titulares a finales de 2025 gracias a movimientos de precios significativos, impulsados por el interés en el Grayscale Zcash Trust, que ofrece a inversores acreditados exposición a la criptomoneda.
Siga la adopción del "shielded pool", las configuraciones predeterminadas de las billeteras que facilitan la privacidad y el soporte de los exchanges para depósitos y retiros protegidos. Los riesgos clave incluyen las políticas cambiantes de los exchanges y la brecha entre la liquidez transparente y la protegida.
3. Firo (FIRO)
Anteriormente Zcoin, el diseño Lelantus Spark de Firo permite a los usuarios quemar y luego canjear monedas para romper los enlaces del historial, mientras que Dandelion++ ayuda en la capa de red. La propuesta es simple: salidas limpias sin carga forense. Esté atento a la cobertura de los exchanges, las integraciones de billeteras y cómo se concentra la liquidez en los diferentes lugares.
La capitalización de mercado, el volumen de 24 horas y el rendimiento reciente necesitan confirmación. Una capitalización de mercado y listas de exchanges más pequeñas pueden significar un mayor deslizamiento y movimientos de titulares más bruscos.
4. Dash (DASH)
Dash prioriza la velocidad de pago y la experiencia del usuario. Su función opcional PrivateSend, similar a CoinJoin, ofrece ofuscación a nivel de billetera, y la red enfatiza transacciones rápidas y de bajas tarifas, así como un modelo de autogobierno. Dash cambió su nombre de Darkcoin en marzo de 2015, y su capitalización de mercado ha alcanzado los $550 millones hasta la fecha.
Qué observar a continuación: la tracción de la capa de aplicaciones, como iniciativas como DashPay, y las políticas de los exchanges en torno al uso de PrivateSend. La privacidad opcional es más débil que los diseños que son privados por defecto, y el proyecto ha enfrentado eliminaciones de listados en algunas regiones a lo largo de los años.
5. Grin (GRIN)
Grin funciona con MimbleWimble con Cut Through para podar datos, lo que reduce la hinchazón de la cadena y oscurece los enlaces. No hay direcciones tradicionales y la privacidad es inherente al diseño del protocolo. Los traders que valoran la eficiencia en la cadena pueden apreciar el estado ligero. En los últimos 30 días, GRIN ha aumentado su precio en un 35%.
Monitoree la UX de la billetera, la liquidez en los exchanges centralizados (CEX) y DEX y el rendimiento de los desarrolladores en las herramientas principales. La capitalización de mercado, el volumen de 24 horas y el rendimiento reciente necesitan confirmación. La liquidez es más escasa que en las principales, por lo que los movimientos pueden ser abruptos.
6. Secret Network (SCRT)
Secret se centra en la computación privada con contratos secretos, permitiendo que los datos cifrados se procesen sin revelarlos en la cadena. Esto abre casos de uso más allá de los pagos, por ejemplo, subastas de ofertas selladas, aplicaciones sensibles a la identidad o posiciones privadas de DeFi.
SCRT alcanzó los $0.22, marcando un aumento del 16% en los últimos 7 días. Esté atento a la tracción de las aplicaciones, los puentes y las suposiciones de seguridad detrás de los enclaves y las herramientas. Los riesgos incluyen la complejidad de la capa de aplicaciones, la disponibilidad variada de los exchanges y los reguladores que pueden no siempre distinguir entre la privacidad de los pagos y la de la computación.
Qué Saber Antes de Considerar las Monedas de Privacidad
El argumento para una exposición limitada
• Hay una demanda real de privacidad financiera, y la tecnología central como las firmas de anillo y las pruebas zk sigue mejorando.
• El rendimiento superior del sector en 2025 sugiere que los traders rotan hacia las narrativas de privacidad al final del ciclo o durante las rotaciones.
• La privacidad opcional puede ampliar la audiencia al admitir flujos tanto transparentes como protegidos.
Razones para esperar
• El riesgo regulatorio es primordial: eliminaciones de listados repetidas, prohibiciones regionales y la medida de la UE para prohibir las monedas de privacidad y las cuentas anónimas a partir de julio de 2027.
• Los avances en el análisis, a veces solo la percepción de ellos, pueden reducir la privacidad “efectiva” que los usuarios esperan.
Enfoque del riesgo
• Determine el tamaño de las posiciones según la liquidez y el lugar. Verifique la profundidad del libro de órdenes, los diferenciales y si su región aún permite depósitos y retiros para el ticker.
• Mantenga registros para impuestos y considere usar claves de visualización donde estén disponibles.
• Espere movimientos bruscos. Los titulares afectan a este sector de forma dura y rápida.
Consideraciones Clave Antes de Invertir en Monedas de Privacidad
Las monedas de privacidad como Zcash, Monero y otras atraen a usuarios que valoran la confidencialidad financiera, pero también conllevan mayores riesgos regulatorios y de liquidez que la mayoría de las criptomonedas. Esto es lo que debe saber antes de asignar capital:
1. Regulación y Disponibilidad: Las monedas de privacidad enfrentan un creciente escrutinio global. Varios exchanges las han eliminado de sus listados en regiones específicas, y el marco AMLR de la UE prohibirá los tokens que mejoran el anonimato y las cuentas privadas a partir de julio de 2027. Siempre confirme si los depósitos, retiros y el trading son compatibles en su jurisdicción antes de invertir.
2. Opciones de Tecnología y Transparencia: Evalúe si un proyecto ofrece privacidad por defecto (como Monero) o privacidad opcional (como Zcash). Si el cumplimiento o la auditoría son importantes, busque características como claves de visualización o divulgación selectiva, que permiten a los usuarios compartir detalles de transacciones con reguladores o contadores cuando sea necesario.
3. Liquidez y Volatilidad: Muchas monedas de privacidad tienen libros de órdenes delgados y amplios diferenciales, lo que significa que pequeñas operaciones pueden desencadenar grandes movimientos de precios. Compare la liquidez en diferentes lugares, monitoree la profundidad en distintos momentos y sea cauteloso los fines de semana o durante las rotaciones del mercado cuando la volatilidad se dispara.
4. Salud y Adopción en la Cadena: Rastree datos como direcciones activas, velocidad de transacción y uso del "shielded pool" para medir la actividad real de la red. Confíe en plataformas de análisis que publiquen métricas transparentes y con marca de tiempo en lugar de especulaciones.
5. Seguridad y Privacidad Operacional: La privacidad requiere una buena seguridad personal (opsec). Evite reutilizar direcciones, mantenga las billeteras limpias y use redes que preserven la privacidad como Tor o Dandelion++. Recuerde que el análisis de blockchain sigue mejorando; ningún sistema de privacidad es completamente invisible.
6. Impuestos y Reportes: Mantenga registros exhaustivos de todas las transacciones. Siempre que sea posible, use claves de visualización para verificar las transferencias para la declaración de impuestos o el cumplimiento, ya que los requisitos para las transacciones protegidas difieren según la región.
7. Tamaño de la Cartera: Trate las monedas de privacidad como activos de alto riesgo y baja liquidez. Comience con una exposición limitada, alinee los tamaños de las posiciones con la profundidad del mercado y siempre establezca stop-losses. Estos activos pueden superar el rendimiento durante ciertos ciclos de mercado, pero reaccionan bruscamente a los titulares y las noticias regulatorias.
En resumen, las monedas de privacidad cumplen un propósito real en la preservación de la libertad financiera, pero invertir en ellas de manera responsable significa comprender los límites legales, las restricciones de liquidez y los requisitos de seguridad personal que conlleva este sector de nicho.
Conclusión
Las monedas de privacidad captaron una atención real en 2025, pero el camino sigue siendo estrecho. La liquidez es irregular, las reglas de los exchanges pueden cambiar y los titulares mueven los precios rápidamente. Si necesita una estricta confidencialidad en la cadena, Monero y Zcash presentan un caso de producto claro. Si le importa más la ejecución fluida y el acceso, el caso es más débil.
Si bien existen oportunidades de ganancias a corto plazo, una investigación exhaustiva y una gestión de riesgos son esenciales al participar en este ecosistema en rápida expansión.