Quindi, cosa rende l'ecosistema Solana così attraente per i trader DeFi?
Solana è stata progettata per la velocità e la scalabilità. Può gestire oltre 3.000 transazioni al secondo con una finalità di blocco media inferiore a 400 millisecondi. Aggiungici delle commissioni di transazione che sono spesso inferiori a 0,01 dollari e avrai la ricetta perfetta per il trading DeFi ad alta frequenza e a basso costo nel 2025. La mania delle memecoin Solana nel 2024–2025 ha ulteriormente messo in evidenza l'efficienza della rete, poiché milioni di token sono stati lanciati e scambiati senza problemi su piattaforme come Pump.fun.
Questo vantaggio in termini di prestazioni ha aiutato i DEX di Solana a prosperare, offrendo un'alternativa più economica e veloce alle piattaforme basate su Ethereum, che sono impantanate dalle commissioni sul gas. I prossimi aggiornamenti come Firedancer, un nuovo client validatore, mirano a spingere il throughput di Solana ancora più in alto, aumentando al contempo l'affidabilità e il decentramento.
Oltre ai numeri, l'ecosistema di sviluppatori di Solana è in pieno boom. Ogni mese vengono costruiti sempre più dApp, wallet, launchpad e DEX. Piattaforme come Jupiter, Raydium, Meteora e PumpSwap stanno attirando sia i trader al dettaglio che quelli istituzionali che cercano una liquidità più profonda, prezzi migliori e strumenti più intelligenti. All'inizio di settembre 2025, il TVL DeFi di Solana ha superato gli 11,4 miliardi di dollari e i suoi DEX hanno registrato un volume di trading su 24 ore di oltre 3,6 miliardi di dollari.
TVL di DeFi di Solana vs. Volume di DEX | Fonte: DefiLlama
Che tu stia facendo yield farming, scambiando memecoin o cercando il prossimo IDO, i DEX di Solana offrono un campo da gioco vivace e a bassa latenza per tutti i tipi di utenti nel 2025.
Borse decentralizzate (DEX) nell'ecosistema Solana: una panoramica
I DEX di Solana, ovvero le borse decentralizzate sulla blockchain Solana, ti consentono di scambiare token direttamente dal tuo wallet senza la necessità di un intermediario. Tutto viene eseguito su smart contract, il che significa che non esiste una parte centralizzata che detiene i tuoi fondi o approva le tue operazioni.
A differenza delle borse centralizzate (CEX), dove devi prima depositare le tue crypto, i DEX di Solana ti consentono di operare direttamente dal tuo wallet in auto-custodia come Phantom o Solflare. Le tue chiavi, le tue monete, in ogni momento.
Perché usare un DEX di Solana?
I DEX di Solana offrono un modo veloce, economico e flessibile per scambiare crypto direttamente dal tuo wallet. Con commissioni di transazione solitamente inferiori a 0,01 $, sono una delle opzioni più convenienti per il trading on-chain. Non è necessario registrarsi, completare il KYC o fidarsi di una piattaforma centralizzata. Ti basta connettere un wallet Solana come Phantom o Solflare e iniziare a scambiare token. I DEX di Solana sono anche il luogo in cui molti nuovi token e token di tendenza fanno il loro debutto, offrendoti un accesso anticipato a opportunità che spesso non sono disponibili sulle borse centralizzate.
Ma fare trading su un DEX comporta anche le sue sfide, come ad esempio:
• Una curva di apprendimento più ripida: dovrai comprendere lo slippage, i contratti dei token e come navigare in modo sicuro negli strumenti DeFi.
• Rischi degli smart contract: non tutti i protocolli vengono verificati. Bug ed exploit possono portare a perdite.
• Nessuna opzione di recupero: hai perso la tua chiave privata o la tua seed phrase? I tuoi fondi sono spariti, qui non c'è alcuna opzione di ripristino della password.
Tuttavia, se vuoi esplorare la DeFi con velocità, controllo e flessibilità, i DEX di Solana sono una porta d'accesso potente e conveniente al futuro decentralizzato.
I 5 migliori DEX di Solana da tenere d'occhio nel 2025
L'ecosistema DeFi di Solana è ricco di borse decentralizzate innovative che offrono esperienze di trading veloci, economiche e ricche di funzionalità. Ecco i 5 migliori DEX (borse decentralizzate) di Solana da tenere d'occhio nel 2025, ognuno dei quali offre qualcosa di unico, dall'aggregazione di liquidità al trading perpetuo.
1. Jupiter (JUP): il principale aggregatore di liquidità su Solana
TVL di Jupiter | Fonte: DefiLlama
Jupiter (JUP) è il principale aggregatore di exchange decentralizzato (DEX) su Solana, che offre agli utenti le migliori tariffe di swap aggregando liquidità dai principali DEX basati su Solana come Orca, Raydium e Lifinity. Anziché fare trading in un unico luogo, Jupiter scansiona l'intero ecosistema di Solana in tempo reale per trovare il percorso più efficiente per ogni swap. Ciò aiuta gli utenti a risparmiare su slippage e commissioni, con costi di transazione spesso inferiori a 0,01$ e un'esecuzione quasi istantanea. La sua interfaccia pulita e adatta ai principianti funziona perfettamente con i wallet più popolari come Phantom, Solflare e Backpack, rendendolo uno dei punti di accesso più accessibili alla DeFi su Solana.
Nel 2025, Jupiter si è evoluto in una "super-app" Solana, offrendo molto di più che semplici swap. Gli utenti possono accedere a ordini limit, al dollar-cost averaging (DCA) automatizzato, a futures perpetui con leva fino a 100x e funzionalità di prestito attraverso la sua crescente suite di strumenti. I fornitori di liquidità possono unirsi al Jupiter Liquidity Pool (JLP) per guadagnare una parte delle commissioni, mentre la governance è alimentata dal token JUP, distribuito tramite uno dei più grandi airdrop di Solana. Con un TVL di oltre 3 miliardi di dollari a settembre 2025 e una fornitura circolante di 3,11 miliardi di JUP, Jupiter rimane un attore chiave nell'ecosistema DeFi di Solana. Per coloro che desiderano acquistare o scambiare JUP, BingX offre un trading spot sicuro, mentre la sua interfaccia ChainSpot fornisce un modo senza wallet per esplorare i token di tendenza su Solana.
2. Raydium (RAY): il nucleo di liquidità di Solana
TVL di Raydium | Fonte: DefiLlama
Raydium (RAY) è uno degli exchange decentralizzati (DEX) e degli Automated Market Maker (AMM) più affermati su Solana, progettato per offrire swap ultraveloci a una frazione dei costi di Ethereum. A differenza degli AMM tradizionali, il design di Raydium integra i suoi pool di liquidità con il motore di routing dell'intero ecosistema Solana, garantendo scambi efficienti con uno slippage ridotto e una liquidità profonda. A settembre 2025, Raydium ha protetto oltre 2,3 miliardi di dollari in TVL, rendendolo uno dei più grandi centri di liquidità su Solana. Il suo modello permissionless consente a chiunque di creare pool, aggiungere incentivi e fornire liquidità tramite pool a prodotto costante (CPMM) o pool a liquidità concentrata (CLMM), offrendo a trader e fornitori di liquidità modi flessibili per partecipare alla DeFi.
Oltre agli swap, Raydium si è evoluto in una piattaforma DeFi completa con staking, farming, supporto per launchpad tramite AcceleRaytor e persino trading di perpetui. Ha giocato un ruolo chiave nell'impennata delle memecoin su Solana nel 2024, in particolare attraverso la sua integrazione con Pump.fun, e continua ad attrarre sia trader al dettaglio che nuovi progetti che si lanciano sulla catena. Il token RAY alimenta le ricompense e la governance dell'ecosistema, mentre incentiva i fornitori di liquidità. Con il suo motore di routing intelligente, le basse commissioni e un'ampia suite di funzionalità, Raydium rimane una pietra miliare della DeFi su Solana, offrendo agli utenti un gateway affidabile e ad alte prestazioni per il trading, il yield farming e il lancio di progetti.
3. Orca (ORCA): il DEX su Solana più intuitivo per i principianti
TVL di Orca | Fonte: DefiLlama
Orca (ORCA) è uno degli exchange decentralizzati (DEX) più affidabili su Solana ed Eclipse, costruito con un focus su velocità, sicurezza e usabilità. La sua innovazione principale è il protocollo Whirlpool, un AMM a liquidità concentrata che offre efficienza di capitale e trading con slippage ridotto, pur essendo adatto sia ai fornitori di liquidità principianti che a quelli avanzati. Dal suo lancio nel 2021 senza il supporto di venture capital, Orca ha mantenuto una storia di sicurezza impeccabile, senza hack in quattro anni, mentre cresceva fino a diventare un DEX Solana di primo livello con oltre 395 milioni di dollari in TVL a settembre 2025. Funzionalità come il Fair Price Indicator, il routing dei prezzi di Jupiter e la creazione di pool senza autorizzazione hanno reso Orca una piattaforma di riferimento per swap affidabili, trasparenti e a basso costo.
Nel 2025, Orca ha rafforzato il suo ecosistema con importanti aggiornamenti, tra cui un burn di 25 milioni di token ORCA (riducendo l'offerta del 25%) e un programma di riacquisto che reindirizza il 20% delle commissioni per sostenere i premi di staking attraverso il prossimo sistema xORCA. Ha ampliato i suoi strumenti di liquidità con un terminale di liquidità (Liquidity Terminal) migliorato, il supporto per le estensioni dei token e le integrazioni per il lancio di nuovi progetti. La governance è gestita tramite la Orca DAO, dove i detentori dei token dirigono l'uso del tesoro e lo sviluppo del protocollo. Allo stesso tempo, Orca è rimasta fedele alla sua missione, finanziando iniziative come l'Orca Climate Fund, che ha stanziato 550.000 dollari per Ocean Conservancy. Con il suo approccio professionale, basato su principi e giocoso, Orca combina meccanismi DeFi avanzati con un impatto nel mondo reale, rendendola un pilastro della crescente layer di liquidità di Solana.
4. Meteora: il motore di liquidità dinamico di Solana
TVL di Meteora | Fonte: DefiLlama
Meteora è diventato uno dei più grandi hub di liquidità di Solana, alimentando la DeFi con strumenti avanzati per il trading, il yield farming e il lancio di token. A settembre 2025, il protocollo ha garantito oltre 900 milioni di dollari in TVL, ha elaborato oltre 249 miliardi di dollari in volume di swap e ha generato oltre 1,47 miliardi di dollari di commissioni. I suoi pool Dynamic Liquidity Market Maker (DLMM) di punta consentono ai fornitori di liquidità di concentrare la liquidità in intervalli precisi guadagnando al contempo da commissioni adattive che si adeguano in tempo reale alla volatilità del mercato. Questo design rende il DLMM particolarmente efficace per asset ad alto volume e volatili come $TRUMP e $MELANIA, dove la domanda di trading produce costantemente rendimenti allettanti.
Oltre al DLMM, Meteora offre una suite di prodotti complementari che estendono l'efficienza del capitale in tutta la DeFi di Solana. I suoi pool Dynamic AMM v2 offrono una programmazione delle commissioni flessibile, rendimenti di prestito e una configurazione senza autorizzazione per coppie di token stabili, volatili e meme. I Memecoin Pool bloccano la liquidità in modo permanente per rafforzare la fiducia della comunità, mentre gli Stake2Earn Pool premiano gli staker con una quota delle commissioni di swap. Per strategie di rendimento automatizzate, i Dynamic Vaults allocano il capitale ai protocoli di prestito e strumenti come l'Anti Sniper Suite proteggono i nuovi lanci dallo sfruttamento da parte dei bot. Con un modello di governance guidato da una DAO, integrazioni continue su launchpad e terminali di trading e una roadmap incentrata sulla liquidità tra gli asset, Meteora sta posizionando Solana come l'ecosistema di trading più liquido ed efficiente nella DeFi.
5. PumpSwap: il nuovo motore della follia delle memecoin su Solana
TVL di PumpSwap e volume DEX | Fonte: DefiLlama
Pump.fun si è affermata come il launchpad che ha alimentato il boom delle memecoin su Solana, offrendo a chiunque la possibilità di creare e scambiare token in pochi minuti. A settembre 2025, la piattaforma ha facilitato il lancio di oltre 10,8 milioni di memecoin, rendendola uno degli hub più attivi dell'intero settore delle criptovalute. Per gestire la domanda esplosiva e la frequente congestione della rete, Pump.fun si è espansa oltre la semplice creazione di token con PumpSwap, un exchange decentralizzato (DEX) costruito appositamente per il trading di memecoin ad alta velocità. Questa mossa ha affrontato problemi come le transazioni fallite e la frammentazione della liquidità, offrendo ai creatori e ai trader un modo fluido per passare dal lancio al trading in tempo reale.
Lanciato a marzo 2025, PumpSwap detiene ora più di 250 milioni di dollari in TVL e ha elaborato oltre 20 miliardi di dollari di volume solo nei suoi primi mesi. Costruito sull'infrastruttura ultraveloce e a basso costo di Solana, PumpSwap utilizza un modello AMM a prodotto costante ottimizzato per la volatilità delle memecoin. Consente la creazione istantanea di token, la migrazione senza commissioni dalle curve di bonding e la facile fornitura di liquidità, tutto all'interno di un'unica interfaccia. A differenza dei DEX generici come Jupiter o Raydium, PumpSwap è fatto su misura per le community di memecoin e condivide persino lo 0,05% di ogni trade in SOL con i creatori di token. Con la sua combinazione di velocità, accessibilità ed incentivi per i creatori, PumpSwap sta rapidamente diventando il mercato di riferimento per i token nativi di Solana e il trading basato sui meme.
Come iniziare a fare trading sui DEX di Solana
Iniziare con i DEX di Solana è più facile di quanto pensi. Tutto ciò di cui hai bisogno è un wallet compatibile, un po' di SOL per coprire le commissioni e un po' di curiosità. Ecco una guida rapida passo dopo passo:
Passo 1: Imposta un wallet Solana
Scarica un wallet compatibile con Solana come Phantom, Solflare o Backpack. Questi wallet funzionano come estensioni del browser o app mobili. Una volta installato, segui i passaggi per creare un nuovo wallet. Non dimenticare di annotare la tua seed phrase e di conservarla in un luogo sicuro e offline.
Passo 2: Finanzia il tuo wallet con SOL
Avrai bisogno di una piccola quantità di SOL (il token nativo di Solana) per coprire le commissioni di rete. Puoi facilmente acquistare SOL su BingX utilizzando il trading spot, dove BingX AI fornisce approfondimenti in tempo reale e segnali di prezzo per aiutarti a ottimizzare i tuoi ingressi in modo più efficace. Una volta acquistati, trasferisci semplicemente i SOL all'indirizzo del tuo wallet per iniziare a interagire con le dApp e le piattaforme Solana come Pump.fun o PumpSwap.
La coppia di trading SOL/USDT sul mercato spot, alimentata dagli insight di BingX AI
Passo 3: Connettiti a un DEX
Vai su un DEX di Solana come Jupiter, Raydium o Orca. Clicca su “Connetti wallet” e scegli il tuo fornitore di wallet (Phantom, Solflare, ecc.). Approva la connessione e sei pronto a partire.
Passo 4: Scambia i token
Una volta connesso, usa la scheda "Swap" per scambiare i tuoi SOL o USDC con altri token basati su Solana. Il DEX troverà automaticamente il percorso migliore e ti mostrerà l'importo stimato e la commissione prima che tu confermi.
Passo 5: Fornisci liquidità e guadagna rendimenti
Se stai cercando di guadagnare un reddito passivo, molti DEX di Solana offrono pool di liquidità e opportunità di farming. Ti basterà navigare nella sezione Pools o Farms, scegliere una coppia di token e depositare i tuoi asset per iniziare a guadagnare commissioni di trading o ricompense di rendimento. Piattaforme come Kamino e Lifinity automatizzano questo processo per te.
Alternativa: Scopri i token Solana di tendenza su BingX ChainSpot
Non sei ancora pronto a connettere il tuo wallet a un DEX? Puoi comunque esplorare e fare trading con i token Solana di tendenza direttamente su BingX tramite ChainSpot, una funzione facile da usare che semplifica la scoperta on-chain.
ChainSpot ti permette di:
• Vedere i token Solana più attivi in tempo reale
• Acquistare e vendere token istantaneamente dal tuo conto BingX, senza bisogno di un wallet
• Evitare configurazioni DeFi complesse pur avendo accesso ai principali memecoin di Solana e ad altri token dell'ecosistema
Basta aprire la scheda ChainSpot su BingX (web o app), inserire il nome del token o l'indirizzo del contratto e toccare Acquista. I tuoi token sono conservati in modo sicuro nel tuo Conto Spot di BingX con 2FA e protezione tramite cold wallet.
È il modo più veloce per iniziare se sei nuovo nel mondo DeFi, ma vuoi comunque avere accesso ai token Solana più popolari senza il rischio di "rug pull" o errori del wallet.
Leggi di più su come iniziare con BingX ChainSpot nella nostra guida completa.
Consigli di sicurezza e best practice
La DeFi si muove velocemente, ma anche i rischi. Ecco alcuni consigli per aiutarti a rimanere al sicuro mentre fai trading sui DEX di Solana:
1. Proteggi le tue chiavi private: Non condividere mai la tua frase di recupero o la tua chiave privata con nessuno. Conservale offline in un luogo sicuro. Se possibile, usa un cold wallet come Ledger per una protezione extra, soprattutto se gestisci grandi quantità.
2. Verifica i contratti intelligenti: Prima di fare uno swap o farming su una piattaforma, assicurati che il progetto sia legittimo. Cerca contratti intelligenti che siano stati verificati e controlla i link ufficiali su fonti affidabili come CoinGecko, CoinMarketCap o le pagine dell'ecosistema di Solana stesso. Evita di cliccare su link Telegram o X (Twitter) sconosciuti.
3. Inizia con un importo ridotto: Quando usi un nuovo DEX o un nuovo pool di liquidità, inizia con una piccola quantità per testare la transazione. Questo ti aiuterà a familiarizzare con l'interfaccia della piattaforma e a ridurre il rischio di perdere fondi a causa di errori o truffe.
Conclusione: abbracciare il futuro della DeFi su Solana
I DEX di Solana stanno trasformando il modo in cui facciamo trading di criptovalute, offrendo velocità, commissioni basse e pieno controllo sui tuoi asset. Che tu stia scambiando token, facendo yield farming o immergendoti nell'ultima tendenza dei memecoin, Solana ti offre gli strumenti per fare tutto in pochi secondi.
Man mano che sempre più utenti, sviluppatori e progetti si uniscono all'ecosistema, il panorama Solana DeFi continua a crescere, sbloccando nuove opportunità per i trader di tutti i livelli di esperienza. Ma ricorda: lo spazio si evolve rapidamente. Per ottenere il massimo dai DEX di Solana, rimani curioso, continua a imparare e fai sempre le tue ricerche (DYOR - Do Your Own Research).