Vậy điều gì khiến hệ sinh thái Solana trở nên hấp dẫn đối với các nhà giao dịch DeFi?
Solana được thiết kế để đạt tốc độ và khả năng mở rộng. Nó có thể xử lý hơn 3.000 giao dịch mỗi giây với thời gian hoàn tất khối trung bình dưới 400 mili giây. Thêm vào đó, phí giao dịch thường dưới 0,01 đô la, tạo ra công thức hoàn hảo cho giao dịch DeFi tần suất cao, chi phí thấp vào năm 2025. Cơn sốt memecoin Solana 2024–2025 đã làm nổi bật thêm hiệu suất của mạng lưới, khi hàng triệu token được ra mắt và giao dịch một cách liền mạch trên các nền tảng như Pump.fun.
Lợi thế về hiệu suất này đã giúp các DEX của Solana phát triển mạnh, mang đến một giải pháp thay thế rẻ hơn, nhanh hơn so với các nền tảng dựa trên Ethereum bị gánh nặng bởi phí gas. Các bản nâng cấp sắp tới như Firedancer, một client validator mới, nhằm mục tiêu đẩy thông lượng của Solana lên cao hơn nữa đồng thời tăng độ tin cậy và phân quyền.
Ngoài các con số, hệ sinh thái phát triển của Solana đang bùng nổ. Hàng tháng có thêm nhiều dApp, ví, launchpad và DEX được xây dựng. Các nền tảng như Jupiter, Raydium, Meteora và PumpSwap đang thu hút cả các nhà giao dịch bán lẻ và tổ chức muốn có thanh khoản sâu hơn, định giá tốt hơn và các công cụ thông minh hơn. Tính đến đầu tháng 9 năm 2025, tổng giá trị bị khóa (TVL) DeFi của Solana đã vượt 11,4 tỷ đô la, với các DEX của nó có khối lượng giao dịch 24 giờ trên 3,6 tỷ đô la.
TVL DeFi và khối lượng DEX của Solana | Nguồn: DefiLlama
Cho dù bạn đang yield farming, giao dịch memecoin hay tìm kiếm IDO tiếp theo, các DEX của Solana đều cung cấp một sân chơi sôi động, độ trễ thấp cho tất cả các loại người dùng vào năm 2025.
Tổng quan về Sàn Giao Dịch Phi Tập Trung (DEX) trong Hệ sinh thái Solana
Các DEX của Solana, sàn giao dịch phi tập trung trên blockchain Solana, cho phép bạn hoán đổi token trực tiếp từ ví của mình mà không cần trung gian. Mọi thứ đều chạy trên các hợp đồng thông minh, nghĩa là không có bên tập trung nào giữ tiền hoặc phê duyệt giao dịch của bạn.
Không giống như các sàn giao dịch tập trung (CEX) yêu cầu bạn phải nạp tiền điện tử trước, các DEX của Solana cho phép bạn giao dịch trực tiếp từ ví tự lưu ký như Phantom hoặc Solflare. Chìa khóa của bạn, tiền của bạn, mọi lúc.
Tại sao nên dùng DEX của Solana?
Các DEX của Solana cung cấp một cách nhanh chóng, chi phí thấp và linh hoạt để giao dịch tiền điện tử trực tiếp từ ví của bạn. Với phí giao dịch thường dưới 0,01 đô la, chúng là một trong những lựa chọn phải chăng nhất cho giao dịch on-chain. Bạn không cần đăng ký, hoàn thành KYC, hay tin tưởng một nền tảng tập trung. Chỉ cần kết nối một ví Solana như Phantom hoặc Solflare và bắt đầu hoán đổi token. Các DEX của Solana cũng là nơi nhiều token mới và đang theo xu hướng ra mắt, giúp bạn tiếp cận sớm các cơ hội thường không có trên các sàn giao dịch tập trung.
Tuy nhiên, giao dịch trên DEX cũng đi kèm với những thách thức riêng, chẳng hạn như:
• Đường cong học tập dốc hơn: Bạn sẽ cần hiểu về độ trượt giá, hợp đồng token và cách điều hướng an toàn các công cụ DeFi.
• Rủi ro hợp đồng thông minh: Không phải tất cả các giao thức đều được kiểm toán. Các lỗi và khai thác có thể dẫn đến mất mát.
• Không có tùy chọn khôi phục: Mất khóa riêng hoặc cụm từ hạt giống? Tiền của bạn sẽ mất, không có tùy chọn đặt lại mật khẩu ở đây.
Tuy nhiên, nếu bạn đang tìm cách khám phá DeFi với tốc độ, quyền kiểm soát và tính linh hoạt, các DEX của Solana là một cổng vào mạnh mẽ và giá cả phải chăng để bước vào tương lai phi tập trung.
5 DEX Solana tốt nhất đáng xem vào năm 2025
Hệ sinh thái DeFi của Solana có rất nhiều sàn giao dịch phi tập trung sáng tạo, mang đến trải nghiệm giao dịch nhanh chóng, chi phí thấp và giàu tính năng. Dưới đây là 5 DEX (sàn giao dịch phi tập trung) hàng đầu của Solana đáng xem vào năm 2025, mỗi sàn đều mang đến một điều gì đó độc đáo, từ tổng hợp thanh khoản đến giao dịch vĩnh viễn.
1. Jupiter (JUP): Nền tảng tổng hợp thanh khoản hàng đầu trên Solana
TVL của Jupiter | Nguồn: DefiLlama
Jupiter (JUP) là một trong những nền tảng tổng hợp sàn giao dịch phi tập trung (DEX) hàng đầu trên Solana, cung cấp cho người dùng tỷ giá hoán đổi tốt nhất bằng cách tổng hợp thanh khoản trên các DEX lớn dựa trên Solana như Orca, Raydium và Lifinity. Thay vì giao dịch tại một sàn duy nhất, Jupiter quét toàn bộ hệ sinh thái Solana trong thời gian thực để tìm ra con đường hiệu quả nhất cho mỗi giao dịch hoán đổi. Điều này giúp người dùng tiết kiệm trượt giá và phí, với chi phí giao dịch thường dưới 0,01 USD và thời gian thực hiện gần như tức thì. Giao diện người dùng sạch, thân thiện với người mới, hoạt động liền mạch với các ví phổ biến như Phantom, Solflare và Backpack, biến nó trở thành một trong những điểm vào DeFi trên Solana dễ tiếp cận nhất.
Vào năm 2025, Jupiter đã phát triển thành một “siêu ứng dụng” trên Solana, cung cấp nhiều hơn là chỉ hoán đổi. Người dùng có thể truy cập lệnh giới hạn, trung bình giá tự động (DCA), hợp đồng tương lai vĩnh cửu với đòn bẩy lên tới 100 lần và các tính năng cho vay thông qua bộ công cụ ngày càng phát triển của mình. Các nhà cung cấp thanh khoản có thể tham gia Jupiter Liquidity Pool (JLP) để kiếm một phần phí, trong khi quản trị được hỗ trợ bởi token JUP, được phân phối thông qua một trong những đợt airdrop lớn nhất của Solana. Với hơn 3 tỷ USD TVL tính đến tháng 9 năm 2025 và nguồn cung lưu hành 3,11 tỷ JUP, Jupiter vẫn là một người chơi cốt lõi trong hệ sinh thái DeFi của Solana. Đối với những người muốn mua hoặc giao dịch JUP, BingX cung cấp giao dịch giao ngay an toàn, trong khi giao diện ChainSpot của nó cung cấp một cách thức không cần ví để khám phá các token đang thịnh hành trên Solana.
2. Raydium (RAY): Nền tảng cung cấp thanh khoản cốt lõi của Solana
TVL của Raydium | Nguồn: DefiLlama
Raydium (RAY) là một trong những sàn giao dịch phi tập trung (DEX) và nhà tạo lập thị trường tự động (AMM) có uy tín nhất trên Solana, được thiết kế để cung cấp các giao dịch hoán đổi nhanh như chớp với chi phí chỉ bằng một phần nhỏ so với Ethereum. Không giống các AMM truyền thống, thiết kế của Raydium tích hợp các pool thanh khoản với công cụ định tuyến toàn hệ sinh thái của Solana, đảm bảo các giao dịch hiệu quả với độ trượt giá thấp và thanh khoản sâu. Tính đến tháng 9 năm 2025, Raydium đã đảm bảo hơn 2,3 tỷ USD TVL, biến nó trở thành một trong những trung tâm thanh khoản lớn nhất trên Solana. Mô hình không cần cấp phép của nó cho phép bất kỳ ai cũng có thể tạo pool, thêm ưu đãi và cung cấp thanh khoản trên các pool tích luỹ sản phẩm không đổi (CPMM) hoặc pool thanh khoản tập trung (CLMM), mang lại cho các nhà giao dịch và nhà cung cấp thanh khoản những cách thức linh hoạt để tham gia DeFi.
Ngoài các giao dịch hoán đổi, Raydium đã phát triển thành một nền tảng DeFi đầy đủ với các tính năng staking, farming, hỗ trợ launchpad thông qua AcceleRaytor và thậm chí là giao dịch vĩnh cửu. Nó đã đóng một vai trò quan trọng trong việc thúc đẩy sự bùng nổ memecoin của Solana vào năm 2024, đặc biệt thông qua việc tích hợp Pump.fun, và tiếp tục thu hút cả các nhà giao dịch bán lẻ lẫn các dự án mới ra mắt trên chuỗi. Token RAY hỗ trợ phần thưởng và quản trị hệ sinh thái, đồng thời khuyến khích các nhà cung cấp thanh khoản. Với công cụ định tuyến thông minh, phí thấp và bộ tính năng rộng lớn, Raydium vẫn là một nền tảng cốt lõi của DeFi trên Solana, cung cấp cho người dùng một cổng đáng tin cậy, hiệu suất cao để giao dịch, farming và ra mắt dự án.
3. Orca (ORCA): DEX Solana trực quan nhất cho người mới bắt đầu
TVL của Orca | Nguồn: DefiLlama
Orca (ORCA) là một trong những sàn giao dịch phi tập trung (DEX) đáng tin cậy nhất trên Solana và Eclipse, được xây dựng với trọng tâm là tốc độ, bảo mật và tính dễ sử dụng. Đổi mới cốt lõi của nó là giao thức Whirlpool, một AMM thanh khoản tập trung mang lại hiệu quả sử dụng vốn và giao dịch trượt giá thấp, đồng thời phục vụ cả những nhà cung cấp thanh khoản mới bắt đầu và nâng cao. Kể từ khi ra mắt vào năm 2021 mà không có sự hỗ trợ của các quỹ đầu tư mạo hiểm, Orca đã duy trì hồ sơ bảo mật sạch, không bị tấn công trong suốt 4 năm, đồng thời phát triển thành một DEX hàng đầu trên Solana với hơn 395 triệu USD TVL tính đến tháng 9 năm 2025. Các tính năng như Chỉ báo Giá hợp lý (Fair Price Indicator), định tuyến giá Jupiter và tạo pool không cần cấp phép đã giúp Orca trở thành nền tảng lý tưởng cho các giao dịch hoán đổi đáng tin cậy, minh bạch và chi phí thấp.
Vào năm 2025, Orca đã củng cố hệ sinh thái của mình bằng các bản nâng cấp lớn, bao gồm việc đốt 25 triệu token ORCA (giảm 25% nguồn cung) và một chương trình mua lại hướng 20% phí để hỗ trợ phần thưởng staking thông qua hệ thống xORCA sắp ra mắt. Nền tảng này đã mở rộng các công cụ thanh khoản với Cổng Thanh khoản (Liquidity Terminal) được cải tiến, hỗ trợ Tiện ích mở rộng token (Token Extensions) và tích hợp cho các dự án mới ra mắt. Quản trị được quản lý thông qua Orca DAO, nơi những người nắm giữ token định hướng việc sử dụng kho bạc và phát triển giao thức. Đồng thời, Orca vẫn giữ vững sứ mệnh của mình, tài trợ cho các sáng kiến như Quỹ Khí hậu Orca (Orca Climate Fund), quỹ này đã phân bổ 550.000 USD cho Tổ chức Bảo tồn Đại dương (Ocean Conservancy). Với triết lý chuyên nghiệp, có nguyên tắc và vui vẻ của mình, Orca pha trộn các cơ chế DeFi tiên tiến với tác động thực tế, khiến nó trở thành nền tảng của lớp thanh khoản đang phát triển của Solana.
4. Meteora: Công cụ thanh khoản động của Solana
TVL của Meteora | Nguồn: DefiLlama
Meteora đã trở thành một trong những trung tâm thanh khoản lớn nhất của Solana, hỗ trợ DeFi bằng các công cụ tiên tiến cho giao dịch, farming lợi suất và ra mắt token. Tính đến tháng 9 năm 2025, giao thức này đảm bảo hơn 900 triệu USD TVL, đã xử lý hơn 249 tỷ USD khối lượng hoán đổi và tạo ra hơn 1,47 tỷ USD phí. Các Pool Dynamic Liquidity Market Maker (DLMM) hàng đầu của nó cho phép các nhà cung cấp thanh khoản tập trung thanh khoản trong các phạm vi chính xác trong khi kiếm được từ các khoản phí thích ứng điều chỉnh theo thời gian thực với biến động thị trường. Thiết kế này làm cho DLMM đặc biệt hiệu quả đối với các tài sản có khối lượng lớn, dễ biến động như $TRUMP và $MELANIA, nơi nhu cầu giao dịch liên tục tạo ra lợi suất hấp dẫn.
Ngoài DLMM, Meteora còn cung cấp một bộ sản phẩm bổ sung giúp mở rộng hiệu quả sử dụng vốn trên Solana DeFi. Các Pool Dynamic AMM v2 của nó cung cấp lịch phí linh hoạt, lợi suất cho vay và cấu hình không cần cấp phép cho các cặp token ổn định, dễ biến động và meme. Memecoin Pools khóa thanh khoản vĩnh viễn để tăng cường sự tin tưởng của cộng đồng, trong khi Stake2Earn Pools thưởng cho staker một phần phí hoán đổi. Đối với các chiến lược lợi suất tự động, Dynamic Vaults phân bổ vốn cho các giao thức cho vay và các công cụ như Anti Sniper Suite bảo vệ các lần ra mắt mới khỏi bị bot tấn công. Với mô hình quản trị do DAO lãnh đạo, các tích hợp đang diễn ra trên các bệ phóng và thiết bị đầu cuối giao dịch, cùng với lộ trình tập trung vào thanh khoản chéo tài sản, Meteora đang định vị Solana là hệ sinh thái giao dịch thanh khoản và hiệu quả nhất trong DeFi.
5. PumpSwap: Công cụ mới của cơn sốt memecoin trên Solana
TVL và khối lượng giao dịch DEX của PumpSwap | Nguồn: DefiLlama
Pump.fun đã củng cố vị thế của mình như một bệ phóng thúc đẩy sự bùng nổ của memecoin trên Solana, cho phép bất kỳ ai cũng có thể tạo và giao dịch token trong vài phút. Đến tháng 9 năm 2025, nền tảng này đã tạo điều kiện cho việc ra mắt hơn 10,8 triệu memecoin, trở thành một trong những trung tâm năng động nhất trong toàn bộ ngành công nghiệp crypto. Để xử lý nhu cầu bùng nổ và tình trạng tắc nghẽn mạng thường xuyên, Pump.fun đã mở rộng ra ngoài việc tạo token đơn giản với PumpSwap, một sàn giao dịch phi tập trung (DEX) được xây dựng có mục đích để giao dịch meme tốc độ cao. Động thái này đã giải quyết các vấn đề như giao dịch thất bại và phân mảnh thanh khoản, mang lại cho các nhà sáng tạo và giao dịch một cách thức liền mạch để chuyển từ việc ra mắt sang giao dịch trực tiếp.
Ra mắt vào tháng 3 năm 2025, PumpSwap hiện đang nắm giữ hơn 250 triệu USD TVL và đã xử lý hơn 20 tỷ USD khối lượng giao dịch trong những tháng đầu tiên. Được xây dựng trên cơ sở hạ tầng siêu nhanh, chi phí thấp của Solana, PumpSwap sử dụng mô hình AMM hằng số tích số, được tối ưu hóa cho sự biến động của memecoin. Nó cho phép tạo token tức thì, di chuyển miễn phí từ đường cong liên kết và cung cấp thanh khoản dễ dàng, tất cả trong một giao diện duy nhất. Không giống như các DEX đa năng như Jupiter hay Raydium, PumpSwap được thiết kế đặc biệt cho cộng đồng memecoin, thậm chí còn chia sẻ 0.05% của mỗi giao dịch bằng SOL với người tạo token. Với sự kết hợp giữa tốc độ, khả năng chi trả và ưu đãi cho người tạo, PumpSwap đang nhanh chóng trở thành thị trường lý tưởng cho các token gốc Solana và giao dịch theo định hướng memecoin.
Cách bắt đầu giao dịch trên các DEX của Solana
Bắt đầu với các DEX của Solana dễ dàng hơn bạn nghĩ. Tất cả những gì bạn cần là một ví tương thích, một ít SOL để trả phí và một chút tò mò. Dưới đây là hướng dẫn từng bước nhanh chóng:
Bước 1: Thiết lập Ví Solana
Tải xuống ví tương thích với Solana như Phantom, Solflare hoặc Backpack. Các ví này hoạt động dưới dạng tiện ích mở rộng trình duyệt hoặc ứng dụng di động. Sau khi cài đặt, hãy làm theo các bước để tạo ví mới. Đừng quên viết cụm từ hạt giống của bạn và lưu trữ nó ở một nơi an toàn, ngoại tuyến.
Bước 2: Nạp tiền vào ví bằng SOL
Bạn sẽ cần một lượng nhỏ SOL (token gốc của Solana) để chi trả phí mạng lưới. Bạn có thể dễ dàng mua SOL trên BingX bằng cách sử dụng giao dịch Giao Ngay, nơi BingX AI cung cấp thông tin chi tiết và tín hiệu giá theo thời gian thực để giúp bạn xác định thời điểm vào lệnh hiệu quả hơn. Sau khi mua, bạn chỉ cần chuyển SOL đến địa chỉ ví của mình để bắt đầu tương tác với các dApp và nền tảng Solana như Pump.fun hoặc PumpSwap.
Cặp giao dịch SOL/USDT trên thị trường giao ngay, được hỗ trợ bởi thông tin chi tiết từ BingX AI
Bước 3: Kết nối với một DEX
Truy cập một DEX của Solana như Jupiter, Raydium hoặc Orca. Nhấp vào “Kết nối Ví” và chọn nhà cung cấp ví của bạn (Phantom, Solflare, v.v.). Chấp thuận kết nối và bạn đã sẵn sàng.
Bước 4: Hoán đổi Token
Sau khi kết nối, hãy sử dụng tab Hoán đổi để đổi SOL hoặc USDC lấy các token khác dựa trên Solana. DEX sẽ tự động tìm tuyến đường tốt nhất và hiển thị cho bạn số tiền ước tính và phí trước khi xác nhận.
Bước 5: Cung cấp thanh khoản & Kiếm lợi nhuận
Nếu bạn đang tìm cách kiếm thu nhập thụ động, nhiều DEX của Solana cung cấp các pool thanh khoản và cơ hội farming. Chỉ cần điều hướng đến phần Pools hoặc Farms, chọn một cặp token và gửi tài sản của bạn để bắt đầu kiếm phí giao dịch hoặc phần thưởng lợi nhuận. Các nền tảng như Kamino và Lifinity tự động hóa quy trình này cho bạn.
Cách thay thế: Khám phá các token Solana thịnh hành trên BingX ChainSpot
Bạn chưa sẵn sàng kết nối ví của mình với DEX? Bạn vẫn có thể khám phá và giao dịch các token Solana đang thịnh hành trực tiếp trên BingX thông qua ChainSpot, một tính năng thân thiện với người dùng, giúp đơn giản hóa việc khám phá on-chain.
ChainSpot cho phép bạn:
• Xem các token Solana hoạt động tích cực nhất trong thời gian thực
• Mua và bán token ngay lập tức từ tài khoản BingX của bạn, không cần ví
• Tránh các thiết lập DeFi phức tạp trong khi vẫn có quyền truy cập vào các memecoin Solana hàng đầu và các token hệ sinh thái khác
Chỉ cần mở tab ChainSpot trên BingX (trên web hoặc ứng dụng), nhập tên token hoặc địa chỉ hợp đồng và nhấn Mua. Các token của bạn được lưu trữ an toàn trong Tài khoản Giao dịch Spot BingX với 2FA và bảo vệ bằng ví lạnh.
Đây là cách nhanh nhất để bắt đầu nếu bạn là người mới làm quen với DeFi nhưng vẫn muốn truy cập vào các token Solana hot nhất mà không gặp rủi ro rug pull hoặc lỗi ví.
Đọc thêm về cách bắt đầu với BingX ChainSpot trong hướng dẫn toàn diện của chúng tôi.
Lời khuyên về an toàn và các phương pháp tốt nhất
DeFi phát triển nhanh chóng, nhưng rủi ro cũng vậy. Dưới đây là một số mẹo giúp bạn luôn an toàn khi giao dịch trên các DEX Solana:
1. Bảo vệ khóa riêng tư của bạn: Không bao giờ chia sẻ cụm từ hạt giống hoặc khóa riêng tư của bạn với bất kỳ ai. Lưu trữ chúng ngoại tuyến ở một nơi an toàn. Nếu có thể, hãy sử dụng ví cứng như Ledger để tăng cường bảo vệ, đặc biệt nếu bạn đang quản lý số tiền lớn.
2. Xác minh hợp đồng thông minh: Trước khi swap hoặc farm trên bất kỳ nền tảng nào, hãy đảm bảo rằng dự án đó là hợp pháp. Tìm kiếm các hợp đồng thông minh đã được kiểm toán và kiểm tra các liên kết chính thức trên các nguồn đáng tin cậy như CoinGecko, CoinMarketCap hoặc các trang hệ sinh thái của chính Solana. Tránh nhấp vào các liên kết Telegram hoặc X (Twitter) không xác định.
3. Bắt đầu với số tiền nhỏ: Khi sử dụng một DEX hoặc liquidity pool mới, hãy bắt đầu với một số tiền nhỏ để thử nghiệm giao dịch. Điều này giúp bạn làm quen với giao diện của nền tảng và giảm rủi ro mất tiền do lỗi hoặc lừa đảo.
Kết luận: Đón nhận tương lai DeFi trên Solana
Các DEX Solana đang thay đổi cách chúng ta giao dịch tiền điện tử, mang lại tốc độ, phí thấp và toàn quyền kiểm soát tài sản của bạn. Cho dù bạn đang swap token, yield farming hay đắm mình vào xu hướng memecoin mới nhất, Solana đều cung cấp cho bạn các công cụ để thực hiện tất cả chỉ trong vài giây.
Khi có nhiều người dùng, nhà phát triển và dự án tham gia vào hệ sinh thái, bối cảnh Solana DeFi tiếp tục phát triển, mở ra những cơ hội mới cho các nhà giao dịch ở mọi cấp độ kinh nghiệm. Nhưng hãy nhớ: không gian này phát triển nhanh chóng. Để tận dụng tối đa các DEX Solana, hãy luôn tò mò, tiếp tục học hỏi và luôn DYOR (tự nghiên cứu).